王（任达华）、雪玲（郑裕玲）、龙哥（梁家仁）、阿友（张学友）、达叔（吴孟达）、阿丹（甄子丹）都是反毒组的警察，他们之间关系很好象兄弟一般，在一次行动中他们并肩作战，一举摧毁了一个毒品窝点，可遗憾的是让毒犯头子跑掉了。正当他们庆祝胜利的时候，毒犯头子找到了他们并且杀死了龙哥。为了给龙哥报仇，找到毒犯头子，大家采取了各种手段，终于找到了毒犯头子，并击毙了他。在一次意外中，阿友拍到了达叔和毒犯交易的过程，他便告诉阿丹和王，王知道后为了保全自己于是杀了阿丹灭口，又栽赃阿友，使他被停职，然而这一举动引起阿友的怀疑。一天，阿友的女朋友阿美（温碧霞）在家发现了这盘录像带，并知道了王与达叔也是同伙，但为了救阿友她还是把录像带交给了王，从而导致了杀身之祸。这时阿友与雪玲终于明白了一切，于是; 一个毒贩在一次抄查中侥幸逃脱，伺机复仇。在卧底警探梁家仁和同事郑裕玲婚礼的前夜，残酷地杀害了他。同为警察的张学友立誓要将凶手绳之以法并且挖出警局内部的内奸。甄子丹扮演泰利，和吴孟达扮演的达叔搭档。泰利发现达叔也卷入贩毒之中，与一乾毒贩有关系，因此在对达叔的义气和自身道德标准之间感到无从抉择。达叔被他的上司利用，最终被弃杀害。郑裕玲留下来，最后令案情真相大白，但是几乎所有人都难逃一死。这个片名的涵义，即在强调片中重重的背叛。甄子丹在片中有大量与吴孟达的对手戏，面对一个非常容易抢镜的老戏骨，甄子丹的表演丝毫不见逊色，两人平日好象大哥和小弟一样不过随着剧情发展关逐渐紧张起来，直到他们之间发生冲突。当发现达叔涉嫌跟一伙毒贩有勾结的时候，一场激烈打斗随即发生。用一支鱼镖当武器来攻击甄子丹，作为还击甄子丹将西方拳击，跆拳道腿法和传统中国功夫融为一炉，犀利无比。开始被子丹用手铐铐在车上但是他挣脱出来并向子丹进行凶猛反扑，两人又是一场好打。初得知达叔贩毒后，怒气冲天的将一包可卡因摔在达叔的脸上，随即跟两个毒贩火...
